Margin Loans

Are you looking to leverage your investments? At DEGIRO, we offer Margin Loans at competitive interest rates which allows you to finance your investments, with your portfolio as collateral.

Open an account

Investing with Margin Loans

A Margin Loan allows you to borrow against the securities you already hold in your DEGIRO account. You can activate a Margin Loan in your account after reviewing the precontractual information, passing the knowledge test and accepting the terms and conditions to show you understand the product and the risks involved. Once approved, you can use the borrowed money from the Margin Loan to buy securities. The amount you can borrow depends on the types and value of securities in your portfolio. Keep in mind that the more you borrow, the more risk you take on.

4%

per annum

3%

per annum with allocation

Competitive Margin Loan rates

Allocating funds beforehand allows you to borrow at a reduced rate of 3% per annum instead of 4% per annum. Please note that interest is charged monthly on the full amount allocated, whether the full amount is used or not. We offer this service for multiple currencies, which can be found in the Fee Schedule under ‘Debit rates’.

See this example for more information on how our interest rate works.

Interest rates of a Margin Loan

The interest rate of 4% is fixed on an annual basis. Since interest is charged monthly, this results in the following monthly interest payments

Total amount of the loan Annual interest rate Monthly interest rate Interest per month Interest per year
€10,000 4% 0.33% €33.33 €400
€25,000 4% 0.33% €83.33 €1,000
€50,000 4% 0.33% €166.67 €2,000
€100,000 4% 0.33% €333.33 €4,000

In case you don’t directly pay the monthly interest, but instead have it added to your loan, then this would result in the following effective interest rates

Total amount of the loan Effective annual interest rate Interest per month Interest per year Total amount of loan after one year
€10,000 4.13% €33.33 €413 €10,413
€25,000 4.13% €83.33 €1,032 €26,032
€50,000 4.13% €166.67 €2,066 €52,066
€100,000 4.13% €333.33 €4,132 €104,132
The monthly costs in this example are based on an interest rate of 0.33% per month.
icon_close

What is a Margin Loan?

A Margin Loan allows you to invest more than the money you’ve deposited into your account. It’s a loan that can only be used for investing. The amount you can borrow depends on the value and types of securities you already hold in your portfolio, which will serve as collateral. DEGIRO’s Margin Loan services take place under the conditions specified in the Debit Money (Margin Loan) Conditions.

How do Margin Loans work?

With a Margin Loan, you borrow money to invest. This will increase your risk but can also increase your possible returns. To better understand how Margin Loans work, let’s look at a hypothetical example showing both gain and loss scenarios, with and without margin.

In this example, you buy 100 shares of Company X at $10 and an additional 100 shares on margin. The portfolio is now worth $2000.

If you buy at $10 and the price increases to $12, your profit is amplified with a Margin Loan.

If you buy at $10 and the price decreases to $8, your loss is amplified with a Margin Loan.

+$200
+$400

Profit without
Margin Loan

Profit with
Margin Loan

Loss without
Margin Loan

Loss with
Margin Loan

If you buy at $10 and the price increases to $12, your profit is amplified with a Margin Loan.

If you buy at $10 and the price decreases to $8, your loss is amplified with a Margin Loan.

How much money can I borrow?

The amount you can borrow with a Margin Loan depends on the value and composition of your portfolio. Active accounts can receive a Margin Loan up to 33% of the portfolio value. Basic accounts are prohibited from access to derivatives and other product categories that involve more risk and can therefore receive a Margin Loan up to 70% of the portfolio value. Trader accounts can also receive a Margin Loan up to 70% of their portfolio value.

The general margin calculation is:

Margin = value of portfolio + cash balance – portfolio risk

With a Trader account, a less conservative risk approach is taken. Your portfolio risk will be lower, and the amount of margin available will be higher. Check out our Investment Portfolio Risk Handbook to find more about our risk calculation.

70% margin

on Basic account

Derivatives

are NOT available

33% margin

on Active account

Derivatives

are available

70% margin

on Trader account

Derivatives

are available

1

Go to ‘Settings’ in your account and select ‘Allocation’.

2

Click ‘Add allocation’.

3

A window will appear where you can select the currency and the amount you wish to borrow. Fill in the boxes accordingly.

4

Click ‘Confirm’.

How can I allocate funds beforehand?

As mentioned, you can allocate funds to receive a reduced interest rate. This is because it gives us the chance to budget these funds accordingly. You can allocate funds under the ‘Settings’ tab in your account and select ‘Allocation’.

Risk of investing with a Margin Loan

Using Margin Loans leverages your investment, so profits and losses are amplified. Therefore, this service is generally not recommended for less experienced investors and those with a low risk tolerance.

Please make sure to always read our risk document.

If the collateral in your portfolio isn’t sufficient to cover the debit balance, you may receive a margin call. This means that our Risk Department will ask you to increase the collateral or decrease the debit balance. If you don’t resolve the limit breach before the given deadline, our Risk Department will close some of the positions to rectify it. If we need to intervene, additional fees can be charged. See our Fee Schedule for more information.

Diversificatie
Verschillende ordertypes

Strategies for managing margin calls

Carefully choosing the quality of your investments you borrow against and the amount you borrow can help reduce the likelihood of a margin call. Here are some risk management strategies to consider:

  • Borrowing against a portfolio of less-volatile securities.
  • Borrowing less than the maximum amount you can borrow against your securities.
  • Diversifying your portfolio by purchasing securities that balance your holdings and potentially offset losses on existing securities.
  • Monitoring your portfolio carefully, especially during fluctuating, volatile market conditions, to anticipate a potential decline in value.

Vaše investiční cesta začíná zde

Otevřete si bezplatný účet a připojte se k více než 2 milionům investorů na naší uživatelsky přívětivé platformě.

Pojďme na to

Investování zahrnuje rizika:
Můžete přijít o část nebo celý svůj vklad. Doporučujeme investovat pouze do těch finančních produktů, které odpovídají vašim znalostem a zkušenostem.

Chceme lidem umožnit stát se nejlepšími investory, kterými mohou být. Nabízíme na naší uživatelsky přívětivé platformě vesmír nekonečných možností, a odstraňujeme tak překážky a zpřístupňujeme investování všem: začínajícím investorům i odborníkům. Získáte přístup k nejrůznějším produktům na více než 50 burzách po celém světě, a tudíž i svobodu investovat tak, jak se vám líbí. V našem světě získáte rovněž skvělou nabídku za příznivou cenu. Nabízíme totiž neuvěřitelně nízké poplatky, aniž by došlo k omezení kvality, bezpečnosti nebo rozsahu našich investičních služeb. To, že upřednostňujeme vaše potřeby, nám pomohlo stát se předním evropským online makléřem. Důkazem našeho úspěchu jsou více než 2 miliony klientů a více než 80 mezinárodních ocenění.

Logo

Podmínky pro akci transakčních poplatků ve výši 100 €

Pokud si aktivujete svůj investiční účet DEGIRO do 1. lednem 2023, DEGIRO vám uhradí transakční poplatky až do výše 100 €. Pro tuto nabídku platí následující podmínky:

  • Nabídka platí do 31. prosince 2022.
  • Během období platnosti nabídky budou novým klientům, kteří si aktivovali účet, vráceny transakční poplatky až do výše 100 €.
  • První transakční náklady a externí manipulační poplatky do výše 100 € v období do 31. ledna 2023 budou uhrazeny.
  • Vámi vynaložené transakční náklady a externí manipulační poplatky (do maximální výše 100 €) vám vrátíme na váš účet DEGIRO začátkem února.
  • Tato nabídka platí pouze pro nové klienty s českým účtem DEGIRO.
  • Aby mohl nový klient tuto nabídku využít, musí provést první vklad k ověření účtu (minimální vklad je 0,01 €) a aktivovat svůj účet DEGIRO.
  • Na tuto nabídku mají nárok i noví klienti, kteří zahájili registraci před obdobím platnosti nabídky, ale aktivují si svůj účet DEGIRO během tohoto období.
  • Pokud je s adresou nového klienta již spojen existující účet, je účast vyloučena.
  • Každý nový klient může požádat o transakční kredit ve výši 100 EUR pouze jednou.

Podmínky přijetí nabídky

Účastí v nabídce klient automaticky přijímá podmínky nabídky. Společnost DEGIRO může kampaň předčasně ukončit nebo změnit její podmínky. O případných změnách bude společnost DEGIRO informovat prostřednictvím webových stránek.

Účast

Nabídky se mohou zúčastnit všichni klienti, kteří si aktivovali účet u DEGIRO do 31. prosince 2022 včetně.

icon_close